Koszmar z ulicy Wiązów III: Wojownicy snów

Kristen Parker, nie mogąc znieść dręczących ją koszmarów sennych, podcina sobie żyły. Zostaje odratowana i umieszczona w szpitalu psychiatrycznym. Podobnie jak szóstką innych osób z tym samym problemem, opiekuje się nią sympatyczny lekarz, doktor Neil Gordon. Wszyscy skarżą się na nawiedzające ich nocą koszmarne sny. Co więcej, całą siódemkę nawiedza ta sama zmora - mężczyzna o twarzy pokrytej bliznami - a pacjenci utrzymują, że zjawa próbuje ich zabić. Terapia początkowo nie przynosi rezultatów, ale sytuacja zaczyna się zmieniać wraz z pojawieniem się młodej lekarki, Nancy Thompson. Nancy wie dokładnie, co dolega pacjentom, bo przeszła przez to samo i wie, jak im pomóc, bo sama się wyleczyła. Młodym ludziom ukazuje się w snach Freddy Kreuger, nieżyjący od lat morderca. Nancy dowiaduje się, że wszyscy jej nowi pacjenci mieszkali kiedyś przy ulicy Wiązów, tam, gdzie przed laty Kreuger bestialsko zamordował kilkoro dzieci, a następnie został zabity przez pałających żądzą zemsty rodziców z sąsiedztwa. Pacjenci Nancy są dziećmi zabójców Kreugera, którego dusza mści się teraz, nawiedzając ich sny. Pokonać zjawę jest bardzo trudno. Lekarce udaje się to dzięki ryzykownej kuracji farmakologicznej, którą chce zastosować także u swych młodych pacjentów, lecz dyrekcja szpitala nie wyraża na to zgody. Tymczasem Kreugerowi nie wystarcza dotychczasowa działalność i zaczyna mordować swoje ofiary, stwarzając pozory samobójstwa. Nie ma czasu do stracenia. Kiedy okazuje się, że Kristen ma szczególną zdolność narzucania innym ludziom swoich snów, wszyscy przenikają do jej koszmaru, aby wspólnie stawić czoło Kreugerowi.